【审议结果】深交所2023年第27次上市审议会议结果

2023 年 4 月 27日，深圳证券交易所上市审核委员会召开2023年第27次审议会议，会议审议情况公告如下：

一、审议结果

（一）江西艾芬达暖通科技股份有限公司（首发）：符合 发行条件、上市条件和信息披露要求。 

（二）浙江科腾精工机械股份有限公司（首发）：符合发 行条件、上市条件和信息披露要求。

二、上市委会议现场问询的主要问题 

（一）江西艾芬达暖通科技股份有限公司 

  1.成长性问题。根据发行人申报材料，发行人以境外 ODM 销售为主，主要产品为卫浴毛巾架和暖通零配件。报告期内 发行人主营业务收入分别为 55,461.87 万元、78,050.92 万元、 74,698.60 万元，2022 年出现小幅下降；境外销售收入分别 为 49,563.54 万元、70,191.51 万元、68,999.39 万元，占主 营业务收入比例分别为 89.37%、89.93%、92.37%；境内销售 收入分别为 5,898.32 万元、7,859.41 万元、5,699.21 万元。 请发行人：

（1）结结合发展战略、技术壁垒、境内市场开拓等因素，说明境内 销售收入增长缓慢的原因及应对措施；

（2）结合发展战略、技术壁垒、境内市场开拓等因素，说明境内 销售收入增长缓慢的原因及应对措施；

（3）结合前述事项， 说明主营业务是否具有成长性。同时，请保荐人发表明确意 见。

  2.创新性问题。根据发行人申报材料，报告期内发行人 研发费用分别为 1,871.97 万元、2,533.85 万元、2,526.51 万元，占当期营业收入的比例分别为 3.36%、3.17%、3.31%， 研发费用率低于同行业可比公司平均水平。发行人研发人员 平均薪酬低于销售人员和管理人员，低于同行业可比公司平 均水平。 请发行人：

（1）说明研发人员平均薪酬水平较低的原因 及合理性；

（2）结合研发机制和项目储备、核心技术、业务 模式等因素，说明发行人是否具备持续研发能力和创新性。 同时，请保荐人发表明确意见。

 （二）浙江科腾精工机械股份有限公司 

   1.历史沿革问题。根据发行人申报材料，发行人实际控 制人 WEIPENG CHEN（陈伟鹏）的父母陈忠、涂爱琴曾经营紧 固件企业浙江永华，后浙江永华破产注销。浙江永华破产前， 陈忠、涂爱琴多次向 WEIPENG CHEN（陈伟鹏）赠与资产。 WEIPENG CHEN（陈伟鹏）对发行人设立时的出资主要来源于 陈忠、涂爱琴的赠与。陈忠、涂爱琴对于浙江永华的担保债 务通过其子女及女婿购买不良资产包、和解分期执行的方式 履行完毕。 请发行人：

（1）说明陈忠、涂爱琴承担的担保债务清偿情况，截至目前与相关债权人是否存在诉讼、仲裁或其他纠 纷及潜在纠纷；

（2）说明陈忠、涂爱琴在浙江永华破产前多 次向 WEIPENG CHEN（陈伟鹏）赠与资产的行为是否存在被撤 销、被追索的风险；

（3）说明浙江永华是否存在提前转移资 产逃废债务的情形，发行人及其实际控制人是否面临重大纠 纷或偿债风险，是否对发行人控制权的稳定性构成重大不利 影响。同时，请保荐人发表明确意见。 

   2.成长性问题。根据发行人申报材料，家电类产品和汽 车类产品是发行人的主要收入来源。报告期内，发行人主营 业务收入分别为 31,855.28 万元、40,365.68 万元、41,688.81 万元，其中家电类产品销售收入分别为 22,870.99 万元、 29,724.12 万元、28,351.42 万元，汽车类产品销售收入分别 为 5,296.83 万元、5,531.06 万元、5,559.03 万元；发行人 研发费用率分别为 3.65%、3.89%、4.13%，低于同行业可比公 司平均水平；发行人对前五大客户的销售收入占主营业务收 入的比例分别为 94.44%、95.10%、94.48%。 请发行人：

（1）结合市场成长空间及客户集中度，说明 2022 年家电类产品销售收入下滑的原因，是否存在进一步下 滑的风险；

（2）结合技术水平、市场拓展等情况，说明报告 期内汽车类产品销售收入增长较慢的原因；

（3）结合市场竞 争格局、研发能力、竞争优劣势、在手订单等情况，说明研 发投入是否能够支撑发行人技术和产品创新，主营业务是否 具有可持续性和成长性。同时，请保荐人发表明确意见。